Nasdaq-100 指數匯總了在 Nasdaq 交易所上市的 100 大非金融公司。

科技Sector 佔其市值比重超過 60% ，使指數高度依賴 AI、雲端運算、機器人、量子運算與自駕車等 高成長主題 。

其中，Invesco QQQ ETF 正好追蹤該指數的表現，且歷史數據表明它可能是當前市場的佳投資標的之一。

我們的分析團隊亦列出 10檔 股票，被證券市場證實有望跑贏 Invesco QQQ Trust 標的。

Nasdaq-100 的組成在 2025 年末仍保持極度集中，科技板塊佔比 60% 以上，近期表現亮眼，去年回報 20.2% ，較標普 500 指數的 16.4% 更具優勢，主因包括 Nvidia、Alphabet、Palantir Technologies 等公司的強勁成長。

然而 2026 年初指數已出現波動，跌幅略低於 3.7% ，距離歷史高點仍僅剩約 3.7% 。

AI 已成為投資者關注焦點，因其已為上百家美國公司創造了 數萬億美元 的價值。以下表格列出五大被識別的 AI 樂領者及其在 Invesco QQQ ETF 與 S&P 500 中的權重：

這五檔股票自 2023 年起的平均回報高達 880% ，說明 Invesco QQQ ETF 在 Nasdaq-100 中的表現明顯優於更廣義的 S&P 500 。即使兩大指數皆持有相同股票，但因持倉比例差異，回報差距仍相當顯著。

此外，我們亦聚焦於以下幾檔 Nasdaq-100 成員，預期將為指數未來的上漲貢獻動能：

• Tesla (NASDAQ: TSLA)：雖然目前估值偏高，但若成功從電動車轉型至人形機器人領域，或將成為長期成長的重要驅動力。
• Micron Technology (NASDAQ: MU)：提供關鍵的高頻寬記憶體解決方案，供 Nvidia 最新 AI 晶片使用，預計將是 AI 基礎建設熱潮的最大受益者之一，且目前股價相對同業更具吸引力。
• CrowdStrike (NASDAQ: CRWD)：資料是 AI 軟體的「蜜糖」，保護企業資訊安全的需求將持續成長；其單一平台 Falcon 正逐步成為全企業 AI 安全的首選，預期需求將顯著擴張。

市場時機難以精準預測，但我們確實知道 Invesco QQQ ETF 自 1999 年成立以來的複合年化回報率為 10.4% ，近十年更達 20.5% 。這些績效已包括多次回檔、修正以及熊市的影響，曾在 2000 年防爆泡沫、2008 年全球金融危機以及 2020 年新冠疫情等事件中跌幅超过 20% 五次之多。

因此，即便在市場崩盤時取得分標尚感反常，歷史經驗顯示正好是入場的好時機。同樣地，自 1999 年以來在歷史高點購買 Invesco QQQ ETF 的投資人，若持有足夠時間，仍能在指數反彈時獲利。

因此，若投資人能保持至少 5 年 的長期視角，現在即使在指數逼近新高點時，也不失為好的入場時機。

在購買 Invesco QQQ Trust 之前，需要留意以下幾點：

The Motley Fool Stock Advisor 分析團隊近期發現，他們認為當前最值得投資的 10檔 股票，而 Invesco QQQ Trust 並未入列。這 10檔股票有望在未來帶來巨大報酬。

以 2004 年 12 月 17 日 Netflix 上榜為例，當時若以 $1,000 的資金投入，如今的價值已達 $429,385！同理，若在 2005 年 4 月 15 日選擇 Nvidia，同樣的投資將成長至 $1,165,045！

值得一提的是，Stock Advisor 的總平均回報已達 913% ，遠高於標普 500 的 196% 。想要獲得最新的 10檔 推薦清單，並加入以個人投資者為本的投資社群，請前往 Stock Advisor 平台。

Anthony Di Pizio 無持有文中提及任何股票之頭期；The Motley Fool 在 Alphabet、CrowdStrike、Meta Platforms、Micron Technology、Nvidia、Palantir Technologies、Tesla 等公司持有部位，並對 Broadcom 與 Nasdaq 給予建議。更多資訊請參閱 The Motley Fool 套票政策。

分析師觀點

以我多年觀察市場的經驗來看，Invesco QQQ ETF 的成長動能仍在延續，特別是 AI 及新興科技的加速布局。若你具備長期視角，現在波動中的入場機會或許正是擁抱未來升級的好時機。