日圓匯率持續承壓 日銀升息至31年新高仍難扭轉貶勢

日圓在上週急貶之後，本週一持續成為外匯市場的焦點，市場猜測東京當局可能進場干預以支撐日圓匯價。與此同時，各國央行近期相繼宣布升息，投資人也藉此機會重新評估全球利率走向。

日圓兌美元匯率小幅回升至156.84，但上週累計跌幅約達2%。由於日本市場逢連續三日國定假日休市，市場流動性明顯萎縮，交易員對當局可能採取的行動保持高度警戒。

日本央行於週五將基準利率調升至1.25%，改寫31年來新高。然而，這項早已被市場充分預期的升息舉措，並未能有效提振日圓，主因在於兩位政策委員對決議表達異議，加上日本央行並未釋出更為鷹派的政策指引。

日圓隨後反轉走弱，日經新聞報導指出，日本當局已進行「利率檢查」（rate checks），也就是官員向銀行詢問匯率報價，以評估當前市場狀況的例行程序。交易員普遍將此舉視為外匯干預行動的前兆。

匯豐銀行（HSBC）亞洲首席經濟學家Fred Neumann表示，日本央行正面臨艱難的溝通挑戰，尤其在聯邦準備理事會（Fed）一致通過升息並釋出明確鷹派訊號之後，情勢更顯複雜。聯準會與歐洲央行（ECB）本月亦相繼調升利率，反映中東戰爭延燒近七個月所帶來的持續性通膨壓力。

另一方面，歐元兌美元幾乎持平於1.1482美元。德國邦議會選舉結果出爐，根據投票出口民調預估，「德國另類選擇黨」（AfD）在梅克倫堡-西波美拉尼亞邦（Mecklenburg-Western Pomerania）以第一高票勝出。

美元指數則維持在100.23附近，上週累計上漲逾1%。根據芝商所（CME）的FedWatch工具最新數據，市場目前定價聯準會10月再度升息的機率為55%，較一週前的42.5%大幅攀升。

其他主要貨幣方面，英鎊兌美元於1.339美元附近整理，澳幣兌美元報0.7129美元，紐幣兌美元則來到0.5721美元。