癌症診斷後的理財難題：該動用退休金還清房貸嗎？資深財經專家 Mary Holm 給出的全方位建議

這是《紐西蘭先驅報》（NZ Herald）知名財經專欄作家 Mary Holm 的理財問答集，本期內容涵蓋癌症診斷後的財務規劃、如何挑選與更換財務顧問、高齡 KiwiSaver 規劃，以及自住房屋的稅務盲點。

【案例一：癌症診斷後的房貸與退休金抉擇】

提問者現年 54 歲，其 58 歲的丈夫近期被診斷出無法治癒的癌症，目前無法工作。雖然預後情況不佳，但夫妻倆仍抱持希望，期待能維持健康更長的時間，無論是一年還是五年。他們希望能就房貸與退休儲蓄的最佳管理方式獲得建議——是否應該動用丈夫的退休基金來償還部分或全部債務？

目前剩餘房貸為 23 萬紐幣，丈夫的退休基金（並非 KiwiSaver 退休計畫基金，可隨時提取）為 26.8 萬紐幣。此外，他們還有約 4 萬紐幣的定期存款，提問者本人的 KiwiSaver 餘額則為 10.5 萬紐幣，配置於 Simplicity 成長型基金。目前房貸還款由房貸替代保險（mortgage replacement insurance）負擔，其餘生活開支則來自提問者的薪水，家中還有一位青少年。

考量到丈夫的醫療狀況可能產生突發支出，加上夫妻倆希望在剩餘的時光中能夠旅遊、享受生活，丈夫可說是被迫提前退休，他們對如何因應這種局面感到茫然。

Mary Holm 回應指出，這確實是個艱難的處境，但很高興提問者能理性思考各種財務選項。房貸替代保險固然重要，但保險理賠通常有期限，一旦到期，就得權衡是要一次償清房貸，還是讓資金留在基金中繼續滾息、並按月從基金支付房貸。她強調，這取決於房貸利率與基金報酬率孰高孰低，但未來利率走向無法預測，因此可依夫妻倆的偏好決定。對於提問者而言，「無債一身輕」在心理上或許是更踏實的選擇。

至於提問者自己的 KiwiSaver 基金，若持續提撥，等到 65 歲時應已成長至相當可觀的規模，足以支應舒適的退休生活。期間丈夫的退休基金還會剩下約 3.8 萬紐幣，Mary 強烈建議將其中一部分用於旅遊與生活享受，保留一部分作為醫療相關支出；4 萬紐幣的定期存款也應保留部分作為緊急備用金。她提醒，由於家庭狀況隨時可能改變，建議尋找一位優質的財務顧問長期陪伴指導。

【案例二：如何聘請財務顧問】

一位 67 歲的高收入、低存款讀者詢問，在投資、提前還清房貸與賣屋改租之間該如何抉擇，並強調想尋求「公正無私」（disinterested）的財務建議。

Mary Holm 首先稱讚讀者正確使用了「disinterested」一詞（意指無利益牽掛的公正態度），並幽默地補充：「這個字過去常被誤用為『不感興趣』，但語言本來就在演變，就像『nice』曾經代表放蕩、『bully』曾經是情人的暱稱一樣。」

她指出，收取佣金的財務顧問往往會傾向推薦投資產品而非提前還債，畢竟後者對他們毫無利益可言。因此，最好選擇僅以客戶諮詢費為收入的顧問。雖然這需要額外付費，但長期來看通常對客戶更有利。她建議讀者上網搜尋「MoneyHub Adviser Directory」即可找到純收費制的顧問名單，並在她個人網站 maryholm.com/advisers/ 上也有挑選顧問的訣竅。大多數顧問會提供免費的初次會談或電話諮詢，讀者應親自面試幾位候選人，選擇不僅收費方式透明、且讓人感到可信並真正關心自身狀況的顧問。

【案例三：如何與財務顧問「分手」】

一位與知名投資顧問公司合作逾十年的讀者考慮賣出手中所有個股與債券，將資金轉向低費率、被動式的指數型基金。這位讀者每年支付約 1% 的管理費加上交易手續費，並因海外投資基金（FIF）稅制過於複雜而每年聘請會計師報稅，目前想簡化財務流程，但對如何與長期合作的顧問開口感到為難。

Mary Holm 建議直接進行一場坦誠的對話，或若難以啟齒也可改寄電子郵件，甚至可以引用本封信件內容。她建議先請顧問協助賣出持股與債券，但同時須說明原因。如果心裡過意不去，可以送一盒巧克力或一束花以表達感謝；但最重要的是，讀者必須把自己的利益放在第一位。

【案例四：高齡者的 KiwiSaver 規劃】

一對 80 歲以上的夫妻詢問，太太持續每月提撥 KiwiSaver 基金且從未提取，現在有一筆 10 萬紐幣的意外之財，他們考慮將這筆錢存入 KiwiSaver 以追求比定存更高的報酬，未來再視需要小額提取，但不清楚是否會產生稅負。

Mary Holm 表示，這是相當罕見的高齡提撥案例。她認為沒有理由不將 10 萬紐幣投入 KiwiSaver，因為即使是低風險基金，稅後報酬通常仍優於銀行存款。若太太目前配置的是較高風險的基金，雖然長期報酬更高，但短期波動也較大。她建議將未來幾年可能動用的資金移至最低風險的「現金基金」，其餘則維持中等風險，未來逐年轉入現金基金。

關於首次提款的行政流程，KiwiSaver 提款作業可能耗時約兩週，建議太太現在先做一筆小額提款熟悉流程，之後就會順暢許多。稅務方面，KiwiSaver 提供機構每年會自動從帳戶中扣除投資利得的稅款，投資人可於年度對帳單中查詢稅額；提款本身則完全免稅。她也補充，過去加入 KiwiSaver 須年滿 65 歲以下，但現行規定已取消年齡限制，任何年齡皆可加入。

【案例五：自住房屋的隱藏稅務紅利】

一位讀者針對先前專欄中「賣屋投資、租屋居住」的分析提出質疑，認為忽略了稅務影響。若售屋資金投入股市，所產生的投資收益將被課稅；若夫妻倆有其他所得，邊際稅率可能高達 33%，使原本 9 萬紐幣的年報酬縮水至稅後約 6 萬紐幣。

相較之下，居住在無貸款的自家房屋中，每年等於享有相當於市值的租金價值（約 4.16 萬紐幣，以每週 800 紐幣計算），依現行紐西蘭稅法，這筆「自住隱性租金」完全免稅。讀者強調，這是自住房屋擁有者一項重大卻鮮少被承認的稅務優勢。任何「買房自住」與「賣屋改租」的比較，都必須以「稅後基礎」進行才有意義。

Mary Holm 對此回應表示：「您提出了很好的觀點。若依我先前建議將售屋資金投入符合 PIE 稅制（Portfolio Investment Entity）的基金，稅負確實會低一些，但仍然存在。」

【作者簡介】

Mary Holm 是紐西蘭知名財經專欄作家、研討會講師及暢銷理財書作者，曾任金融市場管理局（FMA）、銀行申訴機制（Banking Ombudsman Scheme）及金融服務投訴公司（Financial Services Complaints Ltd.）董事。她的建議屬於一般性通則，讀者依此採取行動所產生的任何損失，她不負任何責任。